Аналитики проекта RatingFx подготовили актуальный прогноз Форекс на 30 сентября 2024 года по основным торговым инструментам: валютным парам EUR/CAD, USD/CHF, NZD/USD и серебру.
EUR/CAD: курс евро растёт на фоне ожиданий снижения ставок в Канаде
Пара EUR/CAD демонстрирует умеренно восходящую динамику, торгуясь вблизи уровня 1.5131 на фоне торговой сессии 30 сентября. Рост курса зафиксирован на уровне около 0,26% по сравнению с предыдущей сессией, что указывает на сохраняющийся оптимизм среди трейдеров относительно евро. В последние недели пара находилась в диапазоне 1.4900–1.5150, где периодически тестировала уровень сопротивления на 1.5150, что указывает на потенциальное движение к более высоким отметкам.
С точки зрения макроэкономических данных, инвесторы следят за политикой Европейского центрального банка (ЕЦБ), который в ближайшее время может предпринять шаги по снижению процентных ставок. Это поддерживается недавними комментариями членов ЕЦБ о возможных смягчающих мерах в начале 2025 года. Экономическая активность в еврозоне также остаётся под давлением, что создаёт ожидания дальнейших корректировок. В Германии индекс потребительских цен (CPI) за сентябрь составил 1,9%, что подтверждает ослабление инфляционного давления.
В Канаде экономика в июле выросла на 0,2%, превысив прогнозы на уровне 0,1%. Однако перспективы роста на август остаются неопределёнными, что усиливает ожидания снижения процентных ставок Банком Канады уже в октябре. Рынки оценивают вероятность такого шага в 50%, что создаёт давление на канадский доллар. Кроме того, в Канаде в 14:30 (GMT+2) будет представлена статистика по ВВП за август. Ожидается рост на 0,1%, что соответствует прогнозам. Этот показатель может оказать влияние на дальнейшие решения Банка Канады относительно процентных ставок.
Уровни сопротивления: 1.5150, 1.5200. Уровни поддержки: 1.4900, 1.4850.
USD/CHF: Прогресс в снижении инфляции отмечен НБШ
Пара USD/CHF демонстрирует коррекционное движение на уровне 0.8410. Швейцарский франк остаётся в стабильной позиции, а в конце прошлой недели Национальный банк Швейцарии предпринял шаг для дальнейшего укрепления этой тенденции, понизив процентную ставку на 25 базисных пунктов до 1,00%. Это решение было принято на фоне замедления инфляции в августе с 1,4% до 1,1%. Представители регулятора заявили, что снижение цен в значительной мере связано с удешевлением внутренних услуг. В прогнозах на 2024 год инфляция ожидается на уровне 1,2%, а в 2025 году — на уровне 0,6%, с возможным незначительным ростом до 0,7% в 2026 году при сохранении текущей процентной ставки. При этом пока регулятор не планирует дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики. Ожидается, что в 2024 году экономика Швейцарии вырастет на 1,0%, а в 2025 году — на 1,5%, что соответствует ранее озвученным целям.
С другой стороны, доллар США продолжает испытывать давление, опустившись до годового минимума на уровне 100.20 в индексе USDX. Инвесторы остаются в ожидании, как изменение процентных ставок отразится на восстановлении экономики, и сохраняются опасения относительно возобновления инфляционного давления. Базовый индекс цен на личное потребление в августе снизился с 0,2% до 0,1%, при этом годовой показатель увеличился до 2,7% с 2,6%. Рост инфляции, не учитывающий колебания цен на энергоносители и продукты питания, усиливает давление на доллар.
Уровни сопротивления: 0.8440, 0.8570. Уровни поддержки: 0.8370, 0.8230.
NZD/USD: улучшение бизнес-показателей поддерживает NZD
Пара NZD/USD демонстрирует умеренный рост и торгуется в районе 0.6366 на фоне слабости американского доллара.
Инвесторы анализируют последние данные из Новой Зеландии, где индекс деловой активности за сентябрь продолжил расти, достигнув 45,3% против предыдущего значения 37,1%, что является максимумом с весны 2014 года. Это свидетельствует о растущей уверенности в восстановлении экономики страны. Кроме того, индекс доверия бизнеса от ANZ повысился с 51,0 до 61,0 пунктов, а деловая активность улучшилась с –23,0 до –19,0 пунктов. Инфляционные ожидания остались стабильными на уровне 2,9%.
Американский доллар остаётся под давлением, торгуясь около отметки 100.10 по индексу USDX. Основной причиной слабости доллара является слабая макроэкономическая статистика: базовый ценовой индекс расходов на личное потребление в августе снизился с 0,2% до 0,1%, что в годовом выражении привело к ускорению до 2,7% с 2,6%. Этот показатель, аналогичный индексу потребительской инфляции, воспринимается рынком негативно, особенно в условиях снижения процентных ставок ФРС США и ожиданий дальнейшего сокращения на 50 базисных пунктов до конца года.
Уровни сопротивления: 0.6390, 0.6490. Уровни поддержки: 0.6340, 0.6210.
Обзор рынка драгоценных металлов
По состоянию на торговую сессию 30 сентября, серебро (XAG/USD) демонстрирует устойчивую восходящую динамику, торгуясь в районе отметки 31,50 долларов за унцию. За сутки цена выросла примерно на 0,4%, продолжая удерживать позиции выше ключевой отметки в 30 долларов. Этот рост поддерживается ожиданиями дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы США, что оказывает давление на доллар и способствует росту спроса на серебро, особенно со стороны промышленных потребителей.
Важным драйвером роста являются также ожидания снижения процентных ставок в США и повышение промышленного спроса на серебро, особенно в производстве солнечных панелей и электромобилей. Это подтверждается прогнозами, что цена серебра может превысить 32 доллара до конца года благодаря росту спроса в этих отраслях. В то же время, несмотря на уменьшение спекулятивных позиций на рынке, физические ETF-средства продолжают фиксировать приток инвестиций в серебро, что способствует укреплению его позиций.
Экономическая обстановка в США остаётся важным фактором. Ожидаемое снижение процентной ставки Федеральной резервной системы может стимулировать дальнейший рост спроса на серебро. В то же время данные по промышленной активности показывают, что спрос на серебро в производственных секторах остаётся устойчивым. Тем временем, в Европе также наблюдаются признаки оживления экономической активности, что положительно влияет на настроения инвесторов и спрос на драгоценные металлы.
Уровни сопротивления: 32.06, 31.70. Уровни поддержки: 30.50, 29.22.
