Аналитики проекта RatingFx подготовили актуальный прогноз Форекс на 28 января 2025 года по основным торговым инструментам: валютным парам AUD/USD, NZD/USD, золоту и кофе.
AUD/USD: пара вернулась в диапазон 0.6285–0.6185
После достижения максимума 6 января пара AUD/USD вновь возвращается в границы торгового диапазона 0.6285–0.6185. Снижение интереса к рисковым активам связано с ожиданиями новых торговых пошлин, которые президент США Дональд Трамп намерен ввести в ближайшее время.
С 1 февраля предполагается повышение тарифов на импорт из Мексики и Канады до 25,0%. В список могут войти компьютерные чипы, фармацевтические препараты, сталь, алюминий и медь, что направлено на стимулирование внутреннего производства. Министр финансов Скотт Бессент заявил, что базовые тарифы могут составить 2,5%, с перспективой повышения до 20,0%, что отражает предвыборные обещания президента. На борту «Air Force One» Дональд Трамп заявил о возможности ещё более высоких ставок, однако окончательные параметры пока не утверждены. Жёсткая торговая политика усиливает позиции доллара США, в то время как интерес к активам с более высоким уровнем риска, включая евро, юань и австралийский доллар, продолжает снижаться.
Дополнительно на австралийскую валюту оказывает давление опубликованный индекс делового доверия NAB за декабрь, который составил –2,0 пункта против ожиданий в 3,0 пункта. Завтра в 02:30 (GMT+2) внимание рынков будет сосредоточено на данных по инфляции: прогнозируется снижение годового индекса потребительских цен за четвёртый квартал с 2,8% до 2,5%, что может ослабить позиции AUD ещё больше.
Уровни сопротивления: 0.6285, 0.6368, 0.6450. Уровни поддержки: 0.6185, 0.5990.
NZD/USD: продолжение нисходящей коррекции
Новозеландский доллар демонстрирует умеренное снижение против американской валюты, продолжая развивать коррекционный импульс, начатый накануне, и тестирует уровень 0.5655, при этом участники рынка ожидают появления новых факторов, которые могут повлиять на движение котировок.
Сегодня внимание инвесторов сосредоточено на данных из США: в 15:30 (GMT+2) ожидается публикация декабрьской статистики по заказам на товары длительного пользования. Прогнозы аналитиков предполагают увеличение показателя на 0,8% после снижения на –1,2% в предыдущем месяце, а без учета транспортного сектора — на 0,4% после –0,2%. Позже, в 17:00 (GMT+2), будут обнародованы январские данные по индексу деловой активности в производственном секторе ФРБ Ричмонда и индикатор потребительской уверенности. Завтра в 21:00 (GMT+2) ожидаются итоги заседания ФРС США, где, по оценкам аналитиков, регулятор сохранит процентную ставку на уровне 4,50%. Однако недавние заявления президента Дональда Трампа о предпочтении более низких ставок вызвали обеспокоенность среди участников рынка.
В четверг фокус сместится на данные из Новой Зеландии: ожидается публикация декабрьской статистики по внешней торговле и индексам делового оптимизма от Резервного банка Новой Зеландии. В последний раз зафиксирован рост экспорта до 6,48 млрд долларов и импорта до 6,92 млрд долларов, что привело к увеличению дефицита торгового баланса до –8,25 млрд долларов.
Уровни сопротивления: 0.5672, 0.5700, 0.5723, 0.5750. Уровни поддержки: 0.5641, 0.5607, 0.5571, 0.5540.
Обзор рынка драгоценных металлов
Цены на золото демонстрируют смешанную динамику на утренних торгах, удерживаясь в районе отметки 2740.00. Рыночная активность остаётся низкой, поскольку инвесторы выжидают появления новых факторов, которые смогут задать направление для движения котировок. На этой неделе ключевыми событиями станут заседания ФРС США, Банка Канады и Европейского центрального банка (ЕЦБ).
Согласно прогнозам, американский регулятор, вероятно, сохранит текущие параметры денежно-кредитной политики без изменений. В то же время ожидается, что ЕЦБ и Банк Канады могут пойти на снижение процентных ставок на 25 базисных пунктов. Ранее президент США Дональд Трамп высказывался за более агрессивное снижение ставок ФРС, что заставило рынки пересмотреть ожидания на год, хотя пока предположения остаются неизменными: аналитики предполагают два снижения ставки по 25 базисных пунктов во второй половине года.
Дополнительное внимание участников рынка приковано к ситуации с торговыми тарифами, которые стали одним из ключевых предвыборных обещаний Трампа. Уже с 1 февраля предполагается введение 25,0% пошлин на импорт товаров из Канады и Мексики. Однако вопрос о тарифах на китайскую продукцию остаётся нерешённым. На прошлой неделе президент заявил о своём желании избежать введения жёстких ограничений, что, по мнению экспертов, связано с попыткой улучшить позиции США в ходе переговоров с Китаем.
Уровни сопротивления: 2740.53, 2760.00, 2775.00, 2790.00. Уровни поддержки: 2724.70, 2700.00, 2685.56, 2670.00.
Обзор рынка кофе
В ходе торговой сессии 28 января котировки кофе сорта арабика демонстрируют восходящую динамику, достигнув отметки $3,56 за фунт, что на 2,3% выше по сравнению с предыдущей сессией. Поддержку ценам оказывает ухудшение погодных условий в ключевых странах-производителях, а также геополитическая напряженность, которая усиливает неопределенность на мировых товарных рынках.
Ситуация на мировом рынке кофе обострилась в результате засухи в Бразилии, крупнейшем поставщике этого продукта. По данным Национального института метеорологии Бразилии (Inmet), объем осадков в центральных и юго-западных регионах страны оказался на 30% ниже среднего значения за последние пять лет. Это уже привело к снижению урожайности кофе на 12% в текущем сезоне. Дополнительное влияние оказывает разрушительное воздействие тайфунов в крупнейших регионах производства кофе во Вьетнаме. По данным Министерства сельского хозяйства Вьетнама, в 2024 году экспорт кофе из страны сократился на 8,7% в годовом исчислении, что еще больше ограничивает мировое предложение.
Политическая ситуация также вносит неопределенность. Недавние заявления президента США Дональда Трампа о возможном введении 25%-ных пошлин на импорт товаров из Колумбии усилили опасения по поводу перебоев в поставках. Колумбия занимает третье место в мире по объемам производства арабики, и ограничения экспорта из этой страны могут стать дополнительным фактором роста цен. Аналитики Citibank прогнозируют, что если пошлины будут введены, мировые цены на кофе могут подняться на 10–15% в течение следующих трех месяцев.
Уровни сопротивления: $3,60, $3,65. Уровни поддержки: $3,50, $3,45.
